Mastering Inventory Management

Mastering inventory management is a central part of today's supply chains. It affects not only cost levels but also on-time delivery, customer satisfaction, and how well a company handles fluctuations in demand and supply. No longer a background function, inventory management has become a strategic lever for long-term, well-informed decisions.

Rethinking inventory management

Inventory management has traditionally focused on securing availability, especially in times of disrupted supply chains and unpredictable demand. However, rising interest rates and increasing pressure on profitability challenge companies to maintain availability while minimizing capital tied up in inventory.

”It is not enough to have the products in place – it must be economically sustainable”

Addressing this challenge requires balance. Companies must secure availability, stay flexible to respond to shifting demands, and manage capital efficiently. When these priorities are in balance, companies can ensure availability, remain adaptable, and manage capital wisely, making inventory a strategic asset.

Managing complexity through structure

While the goal may sound simple – the right product, in the right quantity, at the right place – inventory management is far more complex. Challenges include unpredictable demand, unreliable lead times, limited system visibility, and unclear accountability. To create clarity and drive improvement, companies can follow three structured steps, as illustrated in the figure:

The approach moves from assessing the current state, to identifying improvement areas, to selecting the appropriate type of action. Actions typically fall into three categories:

• Short-levers: Free up capital fast by scrapping obsolete items or reducing safety stock, though these may affect service levels or other KPIs
• Incremental: Adress root causes incrementally by improving data quality, tracking slow movers, and managing phase-in/phase-out more proactively
• Structural: Redesign footprint, product portfolio, or supplier setup for long-term gains with minimal negative impact on other KPIs


 “When inventory becomes part of decision-making, it is not just a cost, but also a competitive advantage”

Inventory as an enabler

Strategically managed, inventory becomes more than a cost, it becomes a tool to build resilience. With better visibility, analysis, and follow-up, companies can improve availability, reduce lead times and lower tied-up capital, all at once.

Inställningar för cookies
Vår webbsida använder cookies för att hemsidan och våra tjänster ska fungera som de ska. Cookies hjälper oss att förbättra användarvänligheten för dig som besökare, och därför är vissa cookies nödvändiga för att webbsidan ska vara fullt fungerande. Nedan kan du läsa mer om våra cookies och vilka som är valbara.
Inställningar för samtycke
Inställningar för samtycke
Nödvändiga cookies
Dessa cookies används då våra besökare använder en funktion på vår webbplats och är nödvändiga för att webbplatsen ska fungera fullt ut. Dessa cookies kan därför inte stängas av. Cookies används exempelvis då du fyller i ett formulär eller skapar ett konto och lagrar ingen personlig identifierbar information.
Prestanda cookies
Denna typ av cookie hjälper oss att följa antal besök på vår webbsida och hur våra användare hittade till oss. Vi använder cookies till att mäta och analysera för att exempelvis kunna förbättra användarvänligheten på vår webbplats. Vi kan med hjälp av våra insamlade cookies analysera hur användaren navigerar på webbplatsen, och ta bort irrelevanta sidor och information för att skapa ett så användbart material för våra kunder som möjligt. Den information som vi sparar är exempelvis vilka produktsidor som du besöker.
Marknadsföring
Dessa cookies används för att kunna analysera hur vi kan marknadsföra våra produkter och tjänster. Insamlingen av cookies kan exempelvis hjälpa oss att anpassa annonser till våra besökare baserat på dess tidigare användning av våra tjänster.